AMTM Amentum Holdings

Sector: Industriais · 4 fundos · 4 cartas

Fundos
4
Cartas
4
Última actualização
Q1 2026

Convicção fund × trimestre

Q4 2024
Q1 2025
Q2 2025
Q3 2025
Q4 2025
Q1 2026
AMG Frontier Small Cap Growth Fund
Aristotle Small Cap Equity Composite
Sequoia Fund, Inc.
Voss Capital
top core média starter sem posição

Teses por gestor

Sequoia Fund, Inc. Q1 2026 reduzir conv. média

Contractor americano de defesa e serviços governamentais; reduzida no trimestre como alienação parcial fiscalmente eficiente para financiar adições. Peso não disclosed (não aparece nas dez maiores posições).

AMG Frontier Small Cap Growth Fund Q1 2025 nova posição conv. starter

Tal como a CACI, presta serviços essenciais ao Departamento de Defesa e a outras agências do governo. O título sofreu queda acentuada com receios de que o DOGE recomendasse cortes transversais; a gestora vê nos projectos de missão crítica e no custo de os internalizar provas do valor da empresa. Posição iniciada na fraqueza, com expectativa de crescimento de resultados suportado por maior despesa em defesa e infraestrutura digital.

Aristotle Small Cap Equity Composite Q4 2024 nova posição conv. starter

Fornecedor global de soluções de engenharia e tecnologia para agências do governo dos EUA e de nações aliadas, formado pelo spin-off e fusão dos negócios Critical Mission Solutions e Cyber & Intelligence da Jacobs Solutions com a Amentum. A gestora manteve as acções recebidas: a empresa está bem posicionada para beneficiar da despesa governamental em modernização digital, cibersegurança e tecnologias de próxima geração, com novos mercados finais, novas geografias e eficiências de escala operacional.

recebida via spin-off/fusão da Jacobs Solutions

Voss Capital Q4 2024 manter conv. core

Líder de serviços governamentais recém-formado por uma fusão reverse Morris trust com a divisão CMS da Jacobs, com cobertura escassa e desconto de mais de 30% face aos pares por dinâmicas de spin-off. Uma carteira de encomendas de 45 mil milhões (3,2x receitas) e contratos cost-plus protegem em inflação. A menos de 10x FCF e com desalavancagem em curso, vê 80% de potencial até 34 dólares.

Citações

While pruning inefficient spending is likely, we believe that the mission critical nature of the projects on which CACI and Amentum work, together with the considerable cost the government would incur to bring this work in-house, are testaments to the value these companies provide.

"Embora seja provável uma poda da despesa ineficiente, acreditamos que a natureza de missão crítica dos projectos em que a CACI e a Amentum trabalham, juntamente com o custo considerável em que o governo incorreria para internalizar este trabalho, são testemunhos do valor que estas empresas prestam."

AMG Frontier Small Cap Growth Fund · Q1 2025

We funded these additions through tax-efficient trims of Amentum Holdings, Credit Acceptance Corp, Liberty Broadband, Meta, Rolls-Royce, and TSMC.

"Financiámos estas adições através de alienações parciais fiscalmente eficientes em Amentum Holdings, Credit Acceptance Corp, Liberty Broadband, Meta, Rolls-Royce e TSMC."