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Sector: Tecnologia · 1 fundos · 5 cartas
Convicção fund × trimestre
Teses por gestor
Long Cast Advisers Q1 2026 manter conv. média
Posição capturada via callout de top contribuidores no fact sheet 1Q26 com contribuição de 3,84%. Sem tese específica articulada neste documento — fact sheet não inclui narrativa por ticker.
Long Cast Advisers Q3 2025 manter conv. core
Research Solutions reportou F1Q26 (seasonally slowest) growing/cash-generating. Legacy: licensing de bibliotecas científicas. Riscos: disintermediation, AI platforms upstream, open access. Avi vê perspectiva contrarian: ciência exige curation alta porque é fact-based. Open access + paper mills aumentam need for trusted curation. Scite differentia-se via contextualized citation searches (supporting, contrasting, retracted). Edge ancorado em management team experiente focado em crescimento e product development à frente do cliente.
I think our advantage is the quality of our experienced and entrepreneurial management team building a culture of growth and cash flow, and product development that tries to stay ahead of the customer.
"Penso que a nossa vantagem é a qualidade da equipa de gestão experiente e empreendedora a construir uma cultura de growth e cash flow, e product development que tenta ficar à frente do cliente."
Long Cast Advisers Q2 2025 manter conv. top
Research Solutions surge entre as large holdings que o gestor destaca como tendo boas perspectivas, a par da MTRX. Esta letter não desenvolve a tese fundamental por posição; o callout limita-se a confirmar convicção continuada no holding.
Long Cast Advisers Q1 2025 manter conv. top
Das posições materiais, a RSSS parece a mais vulnerável a ordens executivas que cortem financiamento à investigação, e enfrenta comparações difíceis por ter já "lapped" a aquisição Scite (receitas +90% no ano anterior). O gestor contrapõe alta probabilidade de duplicar em cinco anos: gestão capaz, sales force a re-alinhar no Scite, step up no gross profit, máximos em deferred revenues e NOLs substanciais. A 15x EBITDA com $20M de ARR, vê +15% de IRR.
for patient investors, I see high potential for +15% IRR.
"para investidores pacientes, vejo elevado potencial de +15% de IRR."
Long Cast Advisers Q4 2024 aumentar conv. top
Reforçada substancialmente durante o trimestre e recompensada com boas notícias: o fundador e maior accionista, despedido no final de 2023, vendeu a totalidade das acções. Isto resolve um overhang sobre o título, que se rumorava resultar de vendas motivadas por despeito para pressionar o preço — uma forma de rancor que beneficiou accionistas pacientes como o fundo. A posição mantém-se material na carteira de small e micro-caps subcobertas do Long Cast.