Artisan Global Opportunities Fund
Manager: Jim Hamel · Estratégia: Long only growth · Geografia: Global
Performance por trimestre
Posições core
Sem posições core (mínimo 3 cartas de histórico).
Temas recorrentes
Cartas publicadas
Q1 2026 1400 palavras
O Artisan Global Opportunities Fund registou −4,34% no primeiro trimestre de 2026 (Investor Class), face a −3,20% do MSCI ACWI, ficando aquém do índice. O conflito do Médio Oriente desencadeou rotação para energia — Baker Hughes e GE Vernova foram os maiores contribuidores, com a tese ancorada em equipamentos de LNG, expansão de electrificação e procura energética dos data centers. Sea Limited e Shopify foram os principais detractores, ambos por desaceleração de margens face a investimentos em crescimento; os gestores Jim Hamel e Angela Wu reforçaram a posição em Shopify durante a queda. Carteira mantém sobreponderação em saúde (23,5%) e indústria (20,9%) face ao ACWI.
Q4 2024 2000 palavras
O Artisan Global Opportunities Fund recuou −1,67% no quarto trimestre de 2024 (Investor Class ARTRX), aquém dos −0,99% do MSCI All Country World Index; no ano rendeu +14,94% face a +17,49% do índice. Jim Hamel e Angela Wu atribuem o atraso à concentração dos Magnificent Seven, responsáveis por 45,3% do retorno do índice. Atlassian e Shopify lideraram os contribuidores; AMD, Novo Nordisk e Danaher foram os principais detractores. No trimestre iniciaram seis posições Garden — incluindo Marvell e CBRE —, reforçaram GE Vernova e Oracle e saíram de Microsoft e Ingersoll Rand. A tese liga a procura energética dos data centers de IA ao gás natural e à electrificação; a saúde surge como a oportunidade de valor mais atractiva para 2025.